Власти бьются над проблемой снижения ставок по ипотеке не первый год. Проблема остра: более 60% населения РФ нуждаются в улучшении жилищных условий. А ипотекой пока воспользовались менее 5%. Дорого. Берешь одну квартиру — платить приходится как за три: при ставке 15% годовых на 20 лет образуется 300%-ная общая переплата.
Различными ухищрениями, в том числе увеличением первого взноса и поддержкой со стороны агентства ипотечного жилищного кредитования (АИЖК) ставки удалось снизить до нынешнего уровня —
Но чудес не бывает. Бесконечно раздавать ипотечные субсидии государство не может; их просто съест инфляция. Чтобы решить поставленную задачу, необходимо что-то менять в условиях функционирования отечественной банковской системы.
И некоторый выход, похоже, был найден. За 2011 год Банком России и Минфином была проведена изрядная чистка законодательства. Целью были длинные (долгосрочные) деньги.
Ведь одна из проблем, возникающая при ипотечном кредитовании, — рефинансирование кредита. Если он выдан на 20 лет, а максимальный срок межбанковских кредитов на российском рынке до 5 лет, то банк вынужден четырежды в течение срока кредита искать ликвидность. Ранее острота проблемы частично снималась сотрудничеством с зарубежными банками, у которых долгосрочные средства были. Однако после начала кризиса в 2007 году источник иссяк. И ввиду нынешних проблем еврозоны вряд ли наполнится снова.
Нужно было искать опору на собственные силы. Банк России и Минфин с 1 января 2012 года существенно расширяют программу рефинансирования через РЕПО. Сделка РЕПО — это операция с обратным выкупом. ЦБ дает коммерческому банку ликвидность под залог ценных бумаг (акций и облигаций). Он оформляется как покупка бумаг с их обязательной последующей продажей. Сделки РЕПО активно использовались на российском рынке и раньше. Однако число их участников и, самое главное, список принимаемых в сделку бумаг были ограниченными.
С 1 января 2012 года предполагается либерализация. Это позволит банкам привлекать ликвидность на более длительный срок. По неофициальной информации, до 10 лет. Кроме того, правительственные источники «МК» рассказали о мерах, принимаемых Минфином: после 1 января число банков, где могут быть размещены государственные депозиты, увеличится с нынешних 35 до примерно 200. Все это даст дополнительную ликвидность. И снижение ставок. Пока неясно, достигнут ли они уровней, объявленных президентом Медведевым. Однако на самом форуме 13 декабря обещана еще одна порция позитива. «МК» будет следить за новогодними подарками властей.
